现金流量的具体内容

初始流量

初始现金流量是指开始投资时发生的现金流量，一般包括如下的几个部分：

⑴原有固定资产的变价收入。这主要是指固定资产更新时原有固定资产的变卖所得的现金收入。

⑵流动资产上的投资。包括对材料、在产品、产成品和现金等流动资产上的投资。

⑶固定资产上的投资。包括固定资产的购入或建造成本、运输成本和安装成本等。

⑷其他投资费用。指与长期投资有关的职工培训费、谈判费、注册费用等。

营业流量

营业现金流量是指投资项目投入使用后，在其寿命周期内由于生产经营所带来的现金流入和流出的数量。这种现金流量一般以年为单位进行计算。这里现金流入一般是指营业现金收入。现金流出是指营业现金支出和交纳的税金。如果一个投资项目的每年销售收入等于营业现金收入。

付现成本（指不包括折旧等非付现的成本）等于营业现金支出，那么，年营业现金净流量（简记为NCF）可用下列公式计算：每年净现金流量（NCF）=营业收入一付现成本一所得税或每年净现金流量（NCF）=净利十折旧或每年净现金流量（NCF）=营业收入×（1－所得税率）－付现成本×（1－所得税率）+折旧×所得税率

终结流量

终结现金流量是指投资项目完结时所发生的现金流量，主要包括：

⑴固定资产的残值收入或变价收入。

⑵停止使用的土地的变价收入等。

⑶原有垫支在各种流动资产上的资金的收回。